長期以來，對微信支付寶而言，信用卡還款業務都是一項用于穩定用戶粘性的成本業務，在面對近10億的用戶量級時，兩大巨頭需要在這項業務上長期承擔巨額的市場補貼，這項補貼于下月開始收取服務費。
 

2月21日，支付寶對外發布公告表示，為了持續移動支付加盟向用戶提供更優質服務，自3月26日起，通過支付寶給信用卡還款將收取服務費。

 

根據支付寶方面提供的信息，支付寶將提供每人每月2000元的免費額度。2000元以內依然免費，超出2000元的部分，再按照0.1%收取服務費。如果用戶需要提升自己的免費額度，可以通過支付寶會員積分進行兌換。
 

而隨著“斷直連”的推進以及備付金的集中上繳，通道成本進一步上揚。時隔半年，支付寶終于扛不住了。

在過去的這些年里，支付寶一直在會計處理上將備付金利息收入用于市場補貼的特別列支。而隨著這一塊收入的減少，支付寶也選擇不再繼續硬扛。
 

了解到，無論支付寶、微信支付走銀聯還是網聯的通道，實際成本依然高于0.1%。這就意味著，即使是開啟收費之后，兩大巨頭依然需要在信用卡還款業務中進行補貼。

 

成本上漲的緣由

代扣通道制衡噸以前，信用卡還款使用的主要通道，包括深金結以及天津、陜西、山西央行分支行的集中代收付通道。

然而，2017年，支付清算領域發生兩件大事：一者是網聯的橫空出世，伴隨網聯橫空出世的還有所謂“斷直連”的重要任務；二者則是央行一紙110號文明確了集中代收付中心將嚴禁向公用事業類和公益類以外的其他機構提供代收付服務，對于已為其他機構提供代收付服務的集中代收付中心要求斷開，并提出了2017年12月31日的大限之期。
 

在網聯出現之前，信用卡還款通道主要有三：銀聯、央行體系的集中代收付通道和發卡行開放的還款通道。

三種通道的優劣勢十分明顯：發卡行通道需要一家家談，另外兩個通道則可以一勞永逸。相較而言，銀聯的成本較高，因此，支付寶、微信支付還款基本是采取集中代收付的通道。
 

代扣江湖臨時生變，考驗的是各家支付機構的金融通道能力。財付通之前是做游戲點卡起家，隨著微信支付的發展規模才逐漸壯大起來，從金融通道能力來論不敵支付寶，支付寶有300多個金融BD（地推人員），一個人搞定2家銀行，直聯網絡基本覆蓋全國。
 

然而，隨著網聯建設工作的逐步完善和“斷直連”的推進，無論是微信支付還是支付寶最終都切換到了網聯協議支付和銀聯新無卡的通道中。

目前來看，網聯的價格平移了之前兩巨頭和銀行之間直連的價格。

而盡管支付寶、微信支付與商業銀行們還有很多其他方面的合作，但少了備付金存款，便失去了與銀行談判最重要的籌碼，通道價格的陸續上浮成為不得不面臨的問題。
 

從眼下網聯的通道現狀來看，還有不少城商行、農商行的接口還沒有接上，相較而言，在不少機構看來，銀聯的通道覆蓋面和還款穩定性更高一些，但是銀聯的通道價格較之網聯會略更高一些。

綜合考量，信用卡還款的通道成本上漲已經成為一個既定事實。
 

而備付金的集中上繳則進一步讓支付寶提早結束了信用卡免費還款的時代。

需要明確的是，企業是否補貼用戶，僅僅是利弊權衡之后的商業選擇。
 

信用卡還款業務對支付寶、微信及51信用卡、挖財的等各款軟件而言，最大的意義是什么？是引流獲客。對不同企業而言，活躍用戶的單位獲客成本極為不同，此間或有云泥之別，但互聯網流量價格的水漲船高確是不爭的事實。
 

但只要信用卡還款的補貼成本低于從其他渠道獲取流量的成本，企業就去補貼這部分成本。

值得指出的是，在市場長期的發展過程中，用戶的免費意識也被培養起來，要改變這一點并不是容易的事。
 

自前年底，微信支付啟動信用卡收費以來，市場的主要抱怨情緒都來自“為什么支付寶不收，微信就要收？”而今，支付寶也開始啟動收費，這標志著信用卡還款免費的時代正在走向終結。
 

當然，眼下市面上還有云閃付、壹錢包、51信用卡、卡牛、拉卡拉、挖財信用卡管家等等一眾軟件可以選擇，就了解的信息來看，自2017年底微信支付啟動信用卡還款收費以來，云閃付等信用卡業務還款已經表現出了明顯的增量。

雖然不知道這些通道還能堅持免費多久，但至少眼下可以提供一個緩沖所以，免費的午餐也不會持續太久，同理可推聚合支付加盟收手續費也是有情可原，微信支付寶都補貼不起，何況第三方支付公司。